|
| 柳工(000528)经营总结 | | 截止日期 | 2024-12-31 | | 信息来源 | 2024年年度报告 | | 经营情况 | 第三节 管理层讨论与分析
一、报告期内公司所处行业情况
公司主营业务属于工程机械行业。工程机械作为装备制造业的主要组成部分，是国民经济发展的基础性、战略性支柱产业。根据中国工程机械工业协会，工程机械包括铲土运输机械、挖掘机械、起重机械、路面施工与养护机械、压实机械、桩工机械、高空作业机械等。
公司位居全球工程机械制造厂商第 19强（Yellow Table 2024，KHL集团《国际建设》杂志），土方机械国内市场销量和占有率稳居行业前列。
1.工程机械行业特征
工程机械作为国民经济发展的战略性支柱产业，广泛应用于建筑、矿山、水利、电力、铁路、道路、机场、港口、农林牧业、国防工程等诸多领域，与固定资产投资息息相关，具有显著的周期性特征。
国内市场，筑底企稳，机遇与挑战并存：国内工程机械行业虽仍处筑底阶段，但基于庞大保有量下的设备更替需求、新基建带来新产品需求等积极因素，行业依然有积极的边际变化，广阔的成长空间。
国际市场，复杂多变，风险与机遇同在：国际工程机械市场景气度存在区域差异，分化严重，欧美市场陷于高通胀高利率陷入低迷、新兴市场中国品牌份额迅速提升后竞争趋于白热化。但基于全球资源品市场在新能源大背景下处于长期景气周期、非洲、东南亚、南亚等新兴市场人均设备台量数与成熟市场间的巨大差异，中国工程机械企业在海外市场依然拥有广阔的成长空间。
行业发展趋势，变革与创新：一是市场集中度提升， 行业竞争日趋激烈，市场加速向头部企业集中，强者恒强的态势愈发明显。企业规模、技术实力、盈利能力、资本实力、人才聚集和政府资源成为参与市场竞争的关键要素。二是国际化加速， 中国工程机械企业的国际化程度不断加深，全球产业链供应链逐步完善，重点海外市场逐步成为平衡国内市场波动的关键力量。三是产业结构调整， 工程机械企业加快产业结构调整，不断丰富产品矩阵，打造平衡行业强周期波动的战略性新兴业务，提升企业抗风险能力。四是盈利模式转变， 企业盈利重点从新机销售转为对后市场价值链的深度挖掘与整合。行业客户解决方案、设备租赁等模式渐成行业主流趋势，为客户提供更多选择。五是技术变革加速， 行业电动化、智能化、网联化、数字化、共享化趋势明显，新质生产力成为行业高质量发展的关键动力。新能源工程机械渗透率持续提升，产业链深度融合。
2.非工程机械行业特征
建筑预应力市场： 建筑预应力领域总需求与固定资产投资相关，随着新型城镇化、铁路及城市轨道交通、新能源基建等项目推进，行业发展相对平稳。
工业车辆市场： 中国是工业车辆行业最大的市场，伴随“智能制造”发展，以及客户对产品“电动化”、“智能化”、“轻量化”需求提升，市场需求持续增长。
农业机械市场： 农业现代化发展加速，在土地流转政策、“十四·五”全国农业机械化发展规划等政策扶持下，农业机械行业设备需求稳步提升。行业企业以农业强国战略为契机，推进农机装备转型升级、结构优化和产业整合，市场集中度提高。
售后支持与服务：后市场服务的重要性随着行业从增量市场向存量市场的转变而日益凸显，全球标杆企业凭借在配件供应及智能化服务领域的优势，实现了高毛利增长，后市场价值链的深度挖掘与整合已成为企业利润的核心驱动力。企业纷纷探索创新售后商业模式，通过数字化、智能化手段提升服务效率与客户体验。
租赁市场：工程规模的碎片化使客户需求从资产持有向轻资产运营转变，租赁将成为工程机械流通的重要手段。政策导向进一步加速租赁市场的成熟与扩张，工程机械设备租赁渗透率持续提升，催生了大量工程机械租赁服务需求。
二、报告期内公司从事的主要业务
（二）公司的销售模式：
客户根据与公司签订的合同，预先支付产品的首付款，可选择在 1-12 个月的信用期内分期支付余款。主要业务流程为商务谈判-信用评审-签订合同-客户支付首付款-交付设备-客户支付余款。
2. 融资租赁业务
客户可选择公司自有融资租赁平台、第三方租赁两种方式开展融资租赁业务。客户与公司自有融资租赁平台或第三方融资租赁机构签订融资租赁合同，公司自有融资租赁平台或第三方融资租赁机构根据承租人的要求，向公司经销商购买租赁物并出租给承租人(客户)占有、使用、收益、承租人向其支付租金。结清前，公司自有融资租赁平台或第三方融资租赁机构保留所有权及抵押权，并留存设备权证；结清后，租赁物所有权移交客户， 同时客户获得设备权证。
3. 定向保兑仓模式：
定向保兑仓模式主要为经销商向银行存入 30%~50%比例的保证金，向公司开具差额银行承兑汇票，用于购买本公司产品的行为，此业务模式下，该模式项下所开具的承兑汇票指定本公司为收款方，本公司对该业务项下的银行敞口差额在经销商无法按期填仓的情
4. 银行按揭模式：客户与公司签订买卖合同，支付首付款后，以余款与银行签订按揭贷款合同，本公司为客户向银行的借款提供连带保证责任。5. 公司通过对经销商、客户进行有效的信用评价与授信、实施全程信用风险管理、强化资产抵押等措施加强风险控制，主要控制过程如下:
（1）与经销商风险控制相关的管理过程：
①各子公司总结上一年度信用业务风险情况，评价业务风险，根据业务需求提出授信需求并制定有效的风险控制方案。
②公司对上一年度整体信用业务及融资担保业务进行复盘总结，评价各子公司信用风险及信用体系建设、风险管控情况，审议信用政策及授信需求合理性、风险控制方案有效性；提报公司财委会审议通过后，提交公司董事会审批总额度。
③根据董事会审批情况，公司发布年度信用授信融资总额度，按月监控使用情况和审批业务开展需求。
④各子公司根据业务需求，评估经销商运营情况及终端资产等情况，审批经销商业务额度，并制定相应的风险管控措施。
⑤各子公司根据业务需求，签订各项融资合作协议，与经销商签订最高额担保或反担保协议，具体开展业务并实施全程监督，动态调整授信使用情况。
（2）与终端客户风险控制相关的管理过程：
①各子公司与公司自有融资租赁平台及第三方融资租赁机构，共同制定了详尽的客户准入及信审标准、客户风险管理方案。
②经销商开拓客户，审查客户信用状况，各子公司及公司自有融资平台、第三方融资租赁机构进行复审与监督，必要时进行实地尽调。
③经销商与客户签订买卖合同，公司自有融资租赁平台及第三方融资租赁机构与客户签订融资租赁合同开展业务。
④经销商对客户进行风险管理，各子公司、公司自有融资租赁平台及第三方融资租赁机构通过系统平台，对客户进行全程风险监督和管理。
6.公司销售模式分为一般信用销售、按揭销售和融资租赁销售等。报告期内通过按揭和融资租赁模式的销售金额分别为 2.28亿元、71.21亿元，占收入比例分别为 0.8%、23.7%。
公司基于与客户签订的合同相应条款确认收入，以具有商业实质以及主要风险报酬转移作为收入确认时点的判断标准，即相关商品(或服务)的主要风险报酬转移给客户时确认收入，
足《企业会计准则第 14号—收入》的确认标准时，确认相关收入。相关合同中存在的回购、垫付保证金(或月供、租金)、承担追偿责任等导致公司现金流出或承担其他风险条款的，一旦客户触发上述条款承担义务时，即公司的客户发生逾期情况，通常约定先由公司或经销商按期回购融资租赁租金垫款，通常代垫逾期的期数较长且满足合同约定的回购产品条款或经销商无法按时足够对承兑进行填仓时，方才履行回购产品的担保义务。7.报告期内，公司因第三方融资租赁业务代垫逾期融资租赁款保证金而产生其它应收账款约为 71,133.31万元，公司定向保兑仓业务无逾期与回购事项发生，综合以上情况，公司整体业务风险处于可控状态，公司当前风控流程与风控手段能有效管控风险。
（三）与产品融资销售相关的担保
公司与第三方融资租赁公司包括民生金融租赁股份有限公司、广州越秀融资租赁有限公司、中铁建金融租赁有限公司、信达金融租赁有限公司、兴业金融租赁有限责任公司、华融金融租赁股份有限公司、交银金融租赁有限责任公司、上海电气租赁有限公司、上海云城融资租赁有限公司、上海鸿翔租赁有限公司、江南金融租赁股份有限公司、南通国润融资租赁有限公司签订的《租赁合作协议》及相关从属协议。截止2024年12月31日，该协议项下公司为承租人应付的融资租赁款承诺权益购买义务的余额为 545,043.07万元；公司及所属子公司与银行、经销商合作开展的定向保兑仓业务余额为 102,436.71万元。公司及所属子公司与银行、经销商合作开展的按揭贷款余额为 37,682.18万元。我公司负有回购、担保义务的以上三项业务余额合计为 685,016.21万元。报告期内，公司因第三方融资租赁业务、按揭业务代垫逾期保证金而产生其它应收账款约为 71,133.31万元。
。
四、主营业务分析
（一）概述
报告期内，公司实现营业总收入 3,006,271万元，同比增长9.24%，归属于上市公司股东的净利润为 132,704万元，同比增长52.92%；其中海外营业收入 1,376,025万元，同比增长20.05%，占比公司整体收入比重的 45.77%。国内销量增速整体跑赢行业，土方机械产品销量增速优于行业水平 13个百分点；海外销量增速跑赢行业 22个百分点。
2024年，是实现国家“十四·五”规划目标任务的关键一年，是中国式现代化迈出坚实步伐的一年，也是工程机械行业电动化、绿色化、智能化转型加速，市场逐步复苏并迎来新发展机遇的一年。回顾过去一年，工程机械行业国内市场筑底企稳、海外市场总体需求下滑。
面对复杂多变的营商环境和激烈的市场竞争，公司直面挑战、全力争胜，混改效益凸显。公司持续抓好“三全”战略高质量落地，以卓越绩效模式为指导，将 “盈利增长、业务增长、能力成长” 作为核心任务，贯穿于企业经营的各个环节。推动国内与国际两个市场、工程机械与非工程机械业务、强周期与弱周期业务、优势业务与新业务、整机与关键零部件业务、开源与节流等一系列经营举措的高效率实施，推动品牌价值和股东价值提升。以创新驱动为引擎，加快推进工程机械传统技术和新技术创新，重点研发及应用电动化、智能化技术，创新布局关键零部件技术。公司全年经营工作主要体现在以下方面：
1.深入完善体制机制，公司治理水平再提升
全面优化企业体制机制、市场化经营和管理机制。推动落实公司事业部组织模式变革，结合事业部的业务类型、规模、发展成熟度等确立治理结构和管控模式。成立公司治理与授权体系项目，专项推进公司治理与授权体系健全，完善“三重一大”决策制度，优化事业部/子公司董事会设置，厘清各层级权限清单和权责边界。进一步探索优化领导班子、管理人员任期制和契约化管理机制，实施竞争性选聘工作、人才盘点及人员轮岗机制、内部员工活水计划，持续提升人员效率。进一步优化短期、中长期激励机制，搭建股权激励管理系统，增强员工对工作效能与公司业绩高度关联的感知度，激发骨干员工工作自驱力。创新推动公司市值管理工作，主动对标优秀上市公司案例，打造中国上市公司优秀信息披露体系，公司全年市值表现领跑行业。荣获“上市公司2024年度董事会优秀实践案例”。公司紧跟全球 ESG 发展趋势并积极响应国家“双碳”目标，高度重视 ESG战略融入企业可持续发展各个方面。报告期内，董事会下属战略委员会更名为战略与 ESG委员会并增加相应 ESG管理职责，下设由全体高管组成的 ESG领导小组，核心部门一把手组成的执行小组，全面推进公司 ESG体系建设。在治理层面坚持党建引领，不断提升公司治理质量，规范信息披露，保护投资者的合法权益，贯彻廉洁从业。在环境层面，一是推动制造能力向“自动化、智能化、绿色化”全面升级，构建科技含量高、资源消耗低、环境污染少的产业结构和生产方式，实现生产方式“绿色化”，快速建立、完善绿色智慧工厂；二是以实现“碳中和”为目标，加大绿色产品、低碳技术的研发投入，降低在产品使用端的碳排放。在社会层面，持续完善社会责任工作体系化，不断优化员工培训与福利体系，打造责任供应链，助力国家重大工程。未来，公司将持续加大 ESG 投入，确保在实现经济效益的同时，积极践行ESG理念，推动可持续发展。2.敏锐把脉市场机遇，“三全”战略布局再优化以公司“十四·五”战略规划为引领，坚持战略定力与创新突破并重，全面深化实施“三全”战略升级的重点项目，推进一系列变革性实践。通过精准把握产业变革趋势，深度洞察市场机遇，构建起科学完备的战略推演体系。在深入研判竞争格局的基础上，系统谋划战略实施路径，创新性提出更具竞争性、系统性、可行性的全面解决方案战略、全面智能化战略和全面国际化战略。形成“目标-举措-部署”三合一的战略执行框架，显著提升了“三全”战略的前瞻引领力、全局统筹力和战略执行力。报告期内，公司在“三全”的创新实践上收获良好成效，全面解决方案持续向全系列产品、客户全生命周期、全价值链的产品与服务拓展，深挖行业工况场景，实现对矿山、基建、港口、林业、电力、钢铁、石化等 7大行业 21个应用场景全面解决方案的打造，柳工全面解决方案 2.0成功发布。创新合作模式，构建共赢生态，成功打造投资参股、互为客户、合作等 6大创新客户合作模式；全面智能化在技术和产品研发及应用上持续快速突破，电动智能化引领行业发展，全系列新能源化产品基本形成。无人驾驶装载机、压路机等多款无人产品率先在行业内实现商业化，无人驾驶关键技术、智能驾驶技术、ICT控制技术、物联网技术、智慧管理系统、大模型及数字孪生技术等实现成熟应用，智慧矿山管理系统 3.0发布。全面国际化迈入成熟阶段，打造土石方机械产品组合中国第一品牌的目标，正在逐步实现。海外业绩连续多年创历史新高，2024年销售收入突破 130亿，收入、利润增速进一步扩大，土方机械产品市场占有率进一步提升，同比增加 0.63个百分点，新兴市场/区域的市场份额实现快速增长。3.创新变革管理模式，公司运营效率再突破深入贯彻“创新驱动未来”核心价值观，将“变革创新”提升至公司战略高度，全面提升企业的精细化管理水平，为公司的持续发展注入强劲动力。通过商业模式创新突破企业边界，以技术、产品、服务和营销创新开拓新客户与市场领域，同时借助运营创新提升组织效能，将知识成果高效转化为商业价值，从而驱动更大发展空间，弥补短板，全面提升企业核心竞争力。全面启动公司建设世界一流企业实施方案，重点实施公司治理、战略、营销、研发、供应链、制造、财务、人力、内控等十二个职能能力成长，通过对标提升、流程体系建设优化等举措，抓实抓细职能部门各项工作变革创新和运营效率提升，有效赋能和支撑业务线盈利改善，有力推动各职能“成本中心”向“利润中心”转变，公司资源配置实现进一步优化，盈利能力进一步提升。推进三大报表改善，优化公司信用资产、存货，改善资产效率与资产质量；调整负债结构，大幅降低有息负债规模；优化资金结构、强化风险预警机制、创新融资方式、创新税务筹划。坚持开源节流并举，改善产品价格及结构，全价值链有效降本控费，实现采购成本、制造成本稳步下降，全年综合毛利率提升 2.85个百分点，公司净利润大幅提升。通过创造性和系统化的创新活动策划、优化创新激励机制，提高全体员工的创新思维，激发和保持员工创新的激情和热情，将创新精神渗透到企业转型发展的每一个环节和流程中，打造众慧拓新、包容试错的创新氛围，以驱动技术革新和成果转化。4.坚持可持续高质量发展，国际化沃土再深耕公司坚定不移地践行高水平“走出去”和“可持续的高质量发展”的国际化策略，秉承开放包容、长期主义的柳工精神稳健地推进国际化进程，推动全球化运营向更高水平发展。面对海外市场遇冷下行、竞争更为白热化等多重困难与挑战交织叠加的环境，公司持续发挥客户+渠道的“双轮驱动”引擎动能，产品组合+全面解决方案的优势实现快速提升。全年海外销量增速跑赢行业水平 22个百分点，海外收入同比增长20.05%，海率同比提升 1.51个百分点。从产品结构看，装载机、挖掘机等土方机械产品的核心优势持续得到巩固，后市场板块、电动化产品、矿山机械产品等实现快速突破，形成了强劲竞争优势的组合营销解决方案。装载机、挖掘机两大拳头产品销量保持稳健增长，合计收入近 70亿元；小型工程机械、汽车起重机、高空机械、塔机、摊铺机、压缩机均实现超过 100%的销量增长；平地机、桩工机械、矿卡、叉车实现市场规模快速增长。电动化成为海外业务新的增长点，电动化产品收入同比增长超 380%，实现行业客户批量复购，在亚太、北欧等市场持续突破。后市场配件同样成为高质量增长点，全年销售收入累计超 10亿，多个大品类和销售大区均创下历史新高。从市场区域看，各大区均实现盈利性增长，新兴市场收入同比增长超过 30%，非洲、南亚、中东等区域保持强劲增长势头。区域结构得到持续优化，形成了多元化的海外区域市场结构。以共赢的理念聚合资源、共建生态、共创价值、共享成果，打造高质量渠道体系建设，持续实现合作创造价值。累计经销商近 400家，网点数量超过 1300个，渠道覆盖率已增长至接近 70%，可为超过 180个国家和地区的客户提供支持和服务。全产品线重点国家/区域渠道覆盖度均实现较大提升，大客户、行业客户、重点国家渠道数量进一步提升。深度创新“铁三角”业务模式，大客户订单成交额同比增长近 60%，欧洲区域获一次性采购 600台电动化设备的大订单，非洲区域更是获柳工史上最大单，超千台设备交付加纳政府。推进国际化运营水平持续跃升，从体系建设、资源配置、区域赋能等多项措施强化区域市场服务能力，扩展呼叫中心（CALL CENTER）数据应用及服务效率提升，完成 GCSS服务流程及标准推广，推行新的本地化培训合作模式。加速推进渠道数智化工程，打造公司级主数据平台，构建物联网数据跨境合规管理体系，规划海外终端安全管理体系，进一步加强人、财、物信息标准化、透明化及实时化，实现全流程效率提升。5.加速布局产业集群，稳健经营水平再攀升坚持做强工程机械业务板块，推动核心优势业务迈向新高度。报告期内，工程机械板块全面跑赢行业、市场份额同比再提升，国内市场整体毛利率水平再提升 3.01个百分点，直营公司盈利水平大幅改善。土方机械产品全球累计收入同比增长15%，实现国内国际市场双增长，海外收入占比近六成。土方机械产品国内市场份额突破新高度，同比提升 1.3个百分点。装载机业务继续保持业绩规模最大贡献，国内市场份额稳居第一，无人驾驶、智能装载机产品销量呈现快速增长势头；海外新兴市场增量显著，CLG8128H型装载机及以上大型机销量同比提升 230%，国际整机毛利率提升 1.4个百分点；电动装载机全球销量同194%，市场占有率保持行业领先地位，CLG862HE型电动装载机摘取2024年“中国工程机械年度产品 TOP50-新能源市场贡献金奖”桂冠。第六代 T系列装载机面向全球市场发布，产品技术实力比肩海外标杆水平。挖掘机业务销量增速优于行业 27个百分点，出口销量增速优于行业 15个百分点，海内外市场份额再创新高；整体盈利水平稳步提高，利润同比增长48%；产品结构更具竞争力，实现超大型、大型、轮式、电动、细分市场全覆盖，F系列全面切换。小型机业务国内销量增长超 30%，海外销量增长超 60%，其中挖掘装载机海外销量增长超 130%；国内专营渠道年销量占比超 50%，市场份额排名第一的区域数量达到 6个，除雪工况市场份额稳居行业前茅。平地机业务精准实施扩量策略，国内整体毛利水平提升 5个百分点，矿用平地机销量比重大幅增长；海外业务取得历史性突破，全年出口销量同比提升超 40%，海外市场份额提升 2个百分点。坚持做大战略新兴业务板块，培育高质量发展的新增长极。矿山机械业务落实客户转型升级、经营能力提升等举措，全年销售收入同比增长超 60%，利润同比大幅增长；国内市场份额提升 1个百分点，行业地位晋升两名，海外市场份额提升 3个百分点。高空机械业务全方位挖掘新产品、新区域、新客户、新模式的机遇，实现逆周期增长，盈利能力稳步提升，经营现金流大幅改善；聚焦突破海外重点市场，创新租赁营销模式，新增 30余款通过欧标、美标、澳标认证的新产品，实现出口增长超过 150%。农业机械业务全力以赴打好产品攻坚战，350马力混动无级变速拖拉机顺利完成各项整机试验与参数验证，并在国内、海外国外多地多工况测试获得重要进展。首台 200马力动力换挡拖拉机 LT2004-BP成功下线，标志着柳工在动力换挡技术上实现重要突破，动力换挡、混电技术大马力重型高端拖拉机产品实现批量上市。甘蔗耕、种、收、运全套设备及解决方案成功打开海外特区、东南亚、拉美等重点市场。智拓科技业务基本形成以工业机器人集成为主，工装、环保除尘、维修维保及服务为辅的新格局，外部市场新增订单占比突破 20%。四大核心业务板块——工业机器人集成系统、智能仓储设备、智能物流装备以及自动化产线辅助设备协同驱动创新发展。视觉技术应用产品开发取得关键性进展，为进一步提升智能制造解决方案的智能化、精准化水平奠定了坚实基础。坚持做优弱周期业务板块，为公司长期发展提供持续引擎。工业车辆业务推动产品、市场、制造等多领域变革，实现销量、收入再增长，经营性利润大幅提升；成功实施“百城千店”品牌推广活动，F系列 1.5-3.8T纯锂电叉车成功上市，与佛朗斯共同研发侧拉快换型园区产品，精准对接专业市场。预应力业务强化变革创新，多次参建“世界之最”工程项目，全年市场拓展成绩显著，订货金额同比增长超 25%，海外业务收入增长38%，合同金额、售收入、净利润、新特产品订货均创下历史新高；科研成果丰硕，18项重大技术研究取得突破并实现成果转化，成为行业唯一一家通过中国船级社 CCS认证的预应力企业。自主研制的 2000MPa级高强度超耐久主缆锚固系统在深中通道的两个“混凝土大秤砣”中得到首次应用，参建深江铁路洪奇沥大桥、六横青龙门大桥、丹东大久才江口特大桥等国家重大工程项目。坚持做深产业服务板块，以金融科技赋能推动业务升级新篇章。中恒融资租赁贯彻落实“高效率、低风险、低成本”的经营策略，联合产品线重点推进高逾期风险化解，逾期率下降至 7%以内；进一步推进融资租赁公司向专业化、市场化的租赁公司转型；以“产业+金融”形式推动全面国际化发展，完成柳工金融印尼有限公司注资与设立，即将正式投入运营。腾智投资成功设立柳工首支科创基金——柳州民生腾智科创股权投资基金，基金规模 10亿元，以创新为驱动力，聚焦工程机械主业智能化、新能源化、轻量化、物联化、数字化及信息化领域投资和孵化，与上下游企业在产业转型升级、新质生产力打造中共同发展。七识科技业务紧贴市场需求，不断推进产品研发与升级，成功推出 7款创新产品。星火签产品功能全面升级，进一步赋能工业企业数字化转型。积极拓展外部合作，成立上海子公司，构建政产学研用紧密融合生态。6.集力打造创新高地，科技创新成果再上新公司坚持以技术创新擎起产品全球竞争力，聚焦技术领先、品质领先、TCO领先、应用领先研发战略，重点研发新能源产品与电控技术、智能化产品与技术、大型化产品，创新布局关键零部件技术开发，矢志实现高水平科技自立自强。一是打造电动化全面解决方案，引领行业发展。2024年成功下地 29款电动产品、发布上市 20余款。公司的电动化发展已走过十年的探索与成长，累计开发 90余款电动产品，覆盖 11条产品线，形成装载机 2-10吨、挖掘机 1.7-95吨完整型谱，技术路线包括纯电动、拖电、换电、混合动力、甲醇燃料、多动力等组合，全系列新能源产品阵容基本构建完成，已发展成为工程机械行业电动产品型谱最全的品牌。凭借先进的技术水平和出色的产品质量，柳工将电动化产品的使用成本降低了 60%-70%，作业效率提升 20%，动力系统故障率降低50%，碳排放量显著降低。电动产品远销海外 35个国家和地区，覆盖全球 95%以上的工况，累计获工程机械明星产品奖和 TOP50奖等 20余项国内外奖项。柳工电动技术实力和产品品质获得国内外行业及客户的高度认可。二是加速智能化、数字化技术研发，推进控制平台自主开发，掌握关键核心技术，实现技术降本及风险兜底。自主研发的控制器平台已覆盖各产品线，高性能控制平台、功控制平台全面切换，装载机、挖掘机、平地机、正面吊 ICT技术实现推广应用。成熟掌握 AI感知及融合、作业对象测量等关键技术，无人驾驶关键技术不断实现商业化应用，无人驾驶电动装载机取得商业化拓展，无人驾驶压路机批量交付客户。在数字化方面，成熟掌握物联网产品研发的核心技术，成功开发智慧矿山、无人云控、设备物料管理等系统，覆盖智慧矿山、智慧港口、智慧农业等 8大场景。实现大模型、数字孪生等技术在工程机械行业突破，在研发、营销、服务落地 30+应用场景，智慧解决方案成功实施近 20项案例。三是打造全产品线解决方案，近三年来整机新产品项目发布 236项。T系列装载机技术大幅升级，有序推向市场，传承了“经典、强悍、智能、高效”优秀基因；F系列挖掘机全面切换，占有率大幅提升；高空机械型谱拓展，取得市场突破；产品向大型化发展，装载机25T、挖掘机 125T等矿用产品成功推向市场，拓展露天铰卡、露天潜孔钻机等产品线，形成完整的露天矿山产品解决方案。最大吨位的 90吨级拖电挖掘机成功、全球首创电传动直驱矿用刚性自卸车 DE100C、首台铰接式卡车等多款新产品成功下线，进一步补齐产品型谱。四是开展核心技术攻坚，加大仿真技术研究，形成了“实验+仿真+扩展现实（XR）”三位一体研发体系，仿真技术深度融入 LDP（柳工研发流程）产品开发流程，进一步推动仿真驱动正向设计。围绕产品功能、性能、品质、安全、舒适性、耐久性等 6大方面，制定了整机仿真项 90余项，企业标准 200余项。建立了系统仿真方法，自主开发专用仿真APP 80余个，有效提高整机可靠性、性能等，缩短产品开发周期。严格执行产品开发四重验证体系，大型结构件疲劳、极寒工况、NVH、载荷谱等试验技术行业领先，保证交付客户的产品可靠耐用，舒适、经济。厂内和厂外矿山试验场双重可靠性试验，试验数字化系统实时掌控样机监控工况的符合性，保证样机充分验证。五是保持建筑预应力技术领先，成功研发深海环境高防腐性能要求的漂浮式海上风电拉索体系，成为行业唯一通过中国船级社(CCS)认证的预应力企业。18项重大技术突破与成果转化，欧维姆矮塔（OVMAT）第七代双向预应力抗滑体系等专题成果通过验收。参与国家/行业/团体标准编制及发布 4项，获授权专利 74项，其中发明专利 27项，专利申报 90项，其中发明专利 40项。技术成果方面，获中国公路学会科学技术特等奖 1项、二等奖 2项，第一届安全科技进步奖 2项，中国钢结构协会技术创新奖 1项，入选2024年工程建设十大新技术。六是优化全球研发体系，进一步强化全球研发中心、产品研究院所、海外研发中心三位一体的全球研发体系架构。推进全球研发中心与元象组织融合，整合资源赋能小产品线，强华东研究院组织建设、人才本地化，促进多地研发团队的联动协同。在人才队伍建设方面，依托“国家引才引智示范基地”，推进外部资源整合，积极引进高端研发人才，结合战略性、“卡脖子”技术寻聘外部科学家，强化校企合作机制，开展高层次人才联合培养项目，为各产品线技术突破提供智力源泉。报告期内，申请专利 622件，其中发明专利 199件。截止2024年底，有效专利 3235件，其中发明 1020件，软件著作权 285项。2024年，公司参编的国家标准、行业标准、团体标准共发布了 27项，其中，牵头制定电动国家标准 9项、电动行业标准 4项。电动工程机械国家标准，涵盖基础通用、整机、试验方法、零部件等产业链各个方面，填补了电动工程机械标准体系空白。报告期内，共获科技奖项 9项，分别是广西科学技术奖 3项，机械工业科学技术奖 2项，工程机械科技节科学技术奖 2项，安全科学技术奖 2项。获广西科技厅认定“广西新能源工程机械科技成果转化中试研究基地”，获批建设广西最高层次、最高水平的科技研发平台“广西高端工程装备实验室”。7.深化技术赋能产业发展，智能制造产业群再升级积极推动智能制造持续创新与实践，通过工业机器人、自动化生产线等智能集成系统推动“智造”变革，实现生产线和设备的自动化、数字化、智能化以及智慧管理。打造高端制造产业集群，通过工业机器人、自动化生产线等智能集成系统推动“智造”变革。东部基地智能制造工厂、数字化传动件制造工厂全面投产运营，极大地提升了生产效率与产品质量。印度制造工厂升级改造顺利推进，原工厂改造进入收尾阶段，新工厂建设加速。装载机智能工厂依托“5G+工业互联网”的创新实践，赋能智能制造装备、产品模块化、生产柔性化等多项核心技术，构建了产品全过程的智能制造和服务体系，构件及物流自动化率达到 52.2%，年产能突破 3万台，人均效率提升 27%，可比产品成本降低率超 10%，成功入选工信部2024年 5G工厂名录。挖掘机智慧工厂全自动产线高效运转，结构件自动化率75%，装配自动化率 30%，产能提升 56%，生产效率提升 20%，单月产量成功突破千台大关，其“智慧工厂厂内物流智能化系统集成应用”项目荣获“Find智能科技创新应用新锐案例”奖。中源液压业务新工厂正式揭牌投产、新能源智能化全球创新中心顺利封顶、智能施工试验场开工建设--多层次、全产业链、全方位协同的智能制造平台--柳工智能国际工业园正加速建设。推土机智能制造转型升级步伐渐进提速，柳工常州推土机工厂单月产能超 200台，跻身成为国内一流的推土机制造商。深度推进柳工智能制造系统（LiPS）建设。完成数字化工艺平台一期建设，实程功能在装载机总装工厂、柳挖结构件工厂和常州机械工厂的上线应用。新型焊接自动化生产线、自动化装配系统相继成功推广应用，完成 70条自动化产线改造，显著提升生产效率与产品质量，同时增强了生产的安全性。视觉识别技术、重载物流系统技术、物流仿真技术等物联技术相继服务生产。全面提升数字化运营水平，通过流程打通和信息系统建设及覆盖，全方位提升业务价值。车联网平台 2.0数据解析性能跃升数百倍，满足秒级工况数据的即时上传需求，高空作业机械、电动装载机已实现了秒级数据高效入库。深化应用及数据质量已形成成熟的机制，数据质量大幅改善 84%。部署采购全过程控制的供应链管理平台，确保采购流程透明化与规范化。基于业务导向和主动服务理念，打造向客户满意迈进的服配系统。持续推进全球网络高质量建设，加速国际＆国内异地专线改造进程，加强信息安全防护，稳步增强网络可靠性。8.创新传承特色品牌文化，品牌强企建设再出圈积极推进品牌文化建设，围绕新战略、新品牌、新文化，制定品牌公关规划，打造品牌生态系统。推动新品牌文化落地及视觉系统更新，以新品牌文化为蓝本，深化 VI标准化，打造全球统一的柳工品牌形象；打造公司文创品牌，推动衍生品标准化管理，增加与客户连接方式；创新品牌宣传，以跨界、赞助、广告、电影等新型营销手段提升知名度，多角度展示柳工品牌形象与实力。打造高品牌价值，深挖参建国家重大工程、极地科考、乡村振兴、智慧绿色等品牌价值，发布公司首份 ESG报告，行业声量持续扩大。以文化宣贯入制行动凝聚全员发展共识，举办首届柳工文化节，组织企业文化宣讲 260余场，编制柳工优秀文化践行案例集。积极拥抱全球视野，在品牌文化上深度参与全球融合与互鉴，推动品牌向更高层次、更广领域发展。隆重举办 5·28、11·26全球客户节、柳工泰国客户节、柳工中亚客户节、矿山设备品鉴会、金泰产品展示会等，连续参展中国国际农业机械展览会等国内极具影响力的行业盛会，以及法国巴黎国际工程机械展览会、日本 CSPI-EXPO、巴西 Agrishow 2024、波兰 eRobocze 及英国 Hillhead2024 等国际知名展会，不仅展示了公司最新产品及科技成果，更与世界各地的行业组织、合作伙伴及潜在客户建立了紧密联系。极大地促进了公司品牌的国际化进程，进一步巩固和提升了品牌在全球市场的知名度和影响力。报告期内公司获得的主要荣誉概要：全球工程机械制造商 50强；全国职工职业道德建设标兵单位；
2024年度企业文化技术成果总结评定活动典型经验；
2024年上市公司董事会优秀实践案例；2024年 2023年 同比增减金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重营业收入合计 30,062,709,198.12 100% 27,519,122,309.99 100% 9.24%分行业工程机械行业 27,020,528,795.48 89.88% 24,724,612,628.13 89.85% 9.30%预应力业务 2,517,384,896.81 8.37% 2,243,040,212.48 8.15% 12.23%租赁业务 524,795,505.83 1.75% 551,469,469.38 2.00% -4.84%分产品土石方机械 17,941,078,524.46 59.69% 15,906,152,799.71 57.80% 12.79%其他工程机械及零部件等 9,079,450,271.02 30.20% 8,818,459,828.42 32.05% 2.96%预应力机械 2,517,384,896.81 8.37% 2,243,040,212.48 8.15% 12.23%租赁业务 524,795,505.83 1.75% 551,469,469.38 2.00% -4.84%分地区中国境内 16,302,455,853.33 54.23% 16,056,705,563.04 58.35% 1.53%中国境外 13,760,253,344.79 45.77% 11,462,416,746.95 41.65% 20.05%说明：与上年口径一致。6. 报告期内合并范围是否发生变动☑是 □否公司名称 整合计划柳工机械工业公司 投资设立柳工机械东非有限公司 投资设立七识数字科技(上海)有限公司 投资设立欧维姆预应力技术印度尼西亚有限公司 投资设立柳工金融印尼有限公司 投资设立柳工欧洲工业设计中心 注销清算公司前五名供应商中有两家关联方，分别为广西康明斯工业动力有限公司和广西威翔机械有限公司。此两家供应商交易的详细情况及关联交易的审批、披露情况详见本报告“第六节重要事项” 十四 重大关联交易 1、与日常经营相关的关联交易。2024年2023年 同比增减 重大变动说明销售费用 2,365,986,781.38 1,930,123,007.77 22.58%管理费用 852,562,478.09 813,704,754.91 4.78%财务费用 151,539,900.96 151,837,300.83 -0.20%研发费用 1,141,079,903.09 906,665,033.28 25.85%
（四）研发投入
☑适用 □不适用
主要研发项目
名称 项目目的 项目进展 拟达到的目标 预计对公司未来发展的影响无人驾驶产品开发 响应国家绿色矿山和智慧矿山的发展趋势结合客户需求，开发无人驾驶产品。 无人驾驶装载机、无人驾驶路面机械机群已上市。 在特定工况下，实现设备联网、远程遥控以及无人驾驶，其中无人驾驶装载机实现商业化落地应用；
同等条件下，无人驾驶路面产品施工效率≥人工施工效率的 90%。 国家提倡绿色、智慧矿山，矿山面临招工难安全隐患大的问题，开发无人驾驶产品，可以解决客户痛点，提升柳工无人产品市场竞争力，抢占市场份额提高公司品牌与影响力。电动产品开发 响应国家碳中和、碳达峰的战略发展要求，开发节能减排的电动挖掘机产品，为工程机械电动化创新奠定基础，同时带动三电等零部件企业的发展，支持地方产业转型升级。 柳工 T系列电动、混动装载机、F系列电动挖掘机、D系列电动平地机全面上市，2款电动矿卡产品、58款 1.5-10T电动叉车、2款电动集装箱正面吊、数款电动高空作业平台产品已批量上市。 在常规工况下，达到与燃油产品同等的作业能力和效率，使用成本大大低于燃油产品。电动产品实现更多智能控制功能，保持行业领先的能耗、续航能力、生产率和可靠性，为客户提供更好的使用体验和更低的使用成本。 柳工作为工程机械行业电动产品的先驱者，通过电动产品线的拓展，致力于为客户提供更好的服务。非道路机械国四产品开发 响应国家制造业绿色智能化高质量发展战略：引领行业技术革新，进一步追赶或超越国际标杆，稳固柳工国内技术绝对领先的优势，进一步拓展海外市场。 T系列装载机上市、1.7-95吨级 F系列挖掘机、轮式挖掘机、平地机、拖拉机、压路机、摊铺机等产品已批量上市。 满足非国四法规要求，环保省油，作业能力得到显著提升，操作更智能，维护更方便。 确保国内技术绝对领先；扩大市场占有率，销量达到国内/国际双第一，提高公司的产品口碑提高产品口碑，国际口碑踏入第二或第一梯队，提高公司的产品口碑和市场占有率。非道路工程机械细分市场产品开发 专注工况/场景研究，开发各类安全、高效的细分产品，满足客户专业化、精细化的施工需求，为提升施工效率、降低施工成本奠定产品基础。 1.牵引车、热渣斗/热渣机、耙平装置/耙平机、双属具除雪、前进式清扫器、井下机、石材等细分市场装载机产品已上市销售。2.遥控装载机完成开发进入推广阶段。分产品已上市销售。 根据市场特殊订单需求，完成新增品项配置开发、细分市场产品开发，提升产品适应性，为客户提供更好的客户体验。 细分市场是工程机械行业中不可忽视的一部分，根据特殊订单需求改进或开发细分市场产品，可以满足特定的工况需求，大大提高产品的工况适应性，提高公司的产品口碑和市场占有率。高空作业平台产品的开发 对现高空作业平台产品进行降本优化、性能提升，加强零部件统型、产品可靠性。为满足客户需求，针对剪叉细分市场产品开展研究，填补公司在该细分市场的产品空白。 1.C系列臂车和 C系列剪叉产品全面推广，海外电动臂车开发上市。2.电动履带越野剪叉高空作业平台上市销售。 采用全交流电机提升了续航，标配限高装置提升安全性能，整机性能和使用成本优于上代产品。 填补公司在该细分领域的产品空白，满足市场需求，增强公司剪叉产品在行业内的竞争能力。智能升降机开发 行业内首次推出的智能井道施工升降机，模块化与智能化相结合产品；逐步推进施工升降机产品全面智能化，增强公司盈利能力。 1.开发上市 22款智能升降机产品，增加 K型智能升降机、预留智能升级接口施工升降机、旧机升级智能升降机、智能循环升降机，智能化覆盖更全面。2.完成江汉云平台技术研发，实现塔机和升降机的本机监控和云监控。 稳步推进升降机产品全面智能化，满足目标市场对产品可靠性、先进性和效率提升的需求，获得客户和市场认可。 确保公司升降机业务在行业的技术及产品领先优势。汽车起重机开发 柳工全面国际化战略落地，践行国际可持续的高质量发展战略，起重机海外业务需要持续实现规模、盈利和健康增长。 8-100吨起重机产品升级上市，同时覆盖国内外市场需求 新开发的竞争型产品能满足产品定义所明确的目标市场客户对起重机性能、质量、可靠性、耐久性等方面的具体要求，获得客户和市场认可。 通过对海外市场的突破，极大推进柳工起重机技术和质量增长，增强产品竞争力。核心零部件新产品开发 1. 进口核心零部件自主开发，提升国产化率，响应国家政策。2. 不断满足客户及整机技术升级需求。 完成高压油缸、稳定模块、多款回转接头、回转减速机、分动箱、驱动桥、静液压传动产品的批量上市。 开展核心零部件自主开发，提升核心零部件技术竞争力，保证供应链安全 解决核心零部件的外购成本高、性能及可靠性不足的痛点问题，提升柳工挖机的市场竞争力，提高公司的品牌知名度。智慧矿山 在现有的智慧矿山管理系统的版本上，加强安全管理领域的产品集成与融合，研发一款支持多语言并适应海外矿山客户的智慧矿山管理系统，进一步提升柳工智慧矿山管理系统的竞争力 已开发完成，并在南非等多个国际矿山大客户应用海外市场矿山客户上线使用。获广西安全科技进步一等奖 系统满足矿山客户高效、安全、智能、绿色的发展趋势和管理要求，进一步帮助客户提升效率，降低运营成本，保障作业安全，大幅提升矿山管理水平，给客户创造更多价值。 扩展给客户创造更多应用价值的功能，丰富系统产品体系，提升对头部客户持续的价值创造和服务能力，对海外市场客户提供先进全面的解决方案和产品，进而对公司海外销售提供有力支撑。全可更换式锚碇锚固体系研究及应用 1.基于世界最大跨度悬索桥——张靖皋长江大桥的主缆锚固系统创新设计需求。2.主缆锚固系统迭代升级，巩固公司在行业的技术领先优势。 1.已正式发布全可更换式锚碇锚固体系产品。2.该项目产品已开始在张靖皋长江大桥、双屿门大桥上应用。 可在不影响桥梁正常运行的情况下，实现对主缆锚固系统各部件——预应力锚具组件、拉杆组件、连接器等（除预埋件外）的全部更换，可达到理论上的锚固系统永久使用寿命。 1.本项目推出了新一代主缆锚固系统，彰显了公司的创新能力，将进一步巩固公司在该领域的技术领先地位。2.本项目开发的创新技术应用于超级工程，将直接增强公司影响力并显著提升工程业绩。680T液压龙门架的开发 680t液压龙门架主要解决在空间受限的施工场合、短距离的较大负载重物的精准吊装就位；相比传统的起重机，其在狭窄空间或复杂地形条件下具有更好的适应性；其还可以提供稳定的起吊力量，较高精度的控制，确保设备安装的准确性和安全性，满足建筑施工、电站建设等重型设备和构件的吊装需求；特别适合于安装空间受限的重物吊装；
能填补公司在空间受限的
大型重物吊装设备方面的
空白，让公司在大型设备吊装领域产品竞争力得到进一步增强。 产品已正式发布，顺利交付客户并成功运用于多个燃气定子吊装工程。 1.设备满足重物的精准吊装和平稳移动。2.结构应力满足最不利工况下的负载和行走需求。3.设备具备远程调整功能。4.每个点顶升重量 170t。5.四个点总顶升重量680t。6.两节顶升，顶升力不衰减。 1.能填补公司在空间受限的大型重物吊装设备方面的空白。2.让公司在大型设备吊装领域产品竞争力得到进一步增强。后张预应力锚固体系智能化与探究 1.根据国家十四五规划、市场发展趋势以及柳工三化一改要求，研发满足PL2以及 PL3锚固体系的智能化监测平台以及相关产品。2.提升公司智能化监测体系核心竞争力，全面提升该板块竞争指标。 1.已正式发布欧维姆 EIT智能化监测平台。2.已实现锚固体系特征指标远程长期监测目标。 1.开发后张预应力锚固智能化监测体系。2.实现监测数据远程传输、智能化平台汇总及数据智能分析。 1.确保公司在后张预应力智能化监测技术国内领先的技术优势。2.该体系为锚固体系全生命周期服务的重要一环，能有效提升客户的满意度，在未来的发展中注入强大的动力，不仅提升了技术水平和市场竞争力，还带来了显著的经济效益和社会效益。
（五）现金流
投资活动：投资活动产生的现金流量净额增加主要是本期购买理财产品减少。 筹资活
金额 占利润总额比例 形成原因说明 是否具有可持续性投资收益 -47,630,834.95 -2.88% 主要是衍生金融工具处置 不适用公允价值变动损益 -14,768,126.32 -0.89% 主要是衍生金融工具 不适用资产减值 -4,135,000.00 -0.25% 主要是无形资产减值损失 不适用营业外收入 44,786,963.59 2.71% 主要是政府补助等 不适用营业外支出 12,439,201.64 0.75% 主要是违约金及赔偿金等 不适用其他收益 157,127,216.82 9.51% 主要是政府补助 不适用
|
|